16 Апреля 2016
Ключевой темой традиционных вашингтонских встреч министров финансов стран G20 в апреле этого года стало обсуждение казуса Панамы: тема офшоров и борьбы за налоговую прозрачность получила мощный толчок, несколько отодвинув на второй план дискуссии по другим аспектам международной финансовой архитектуры.
Международный консорциум журналистских расследований (ICIJ), базирующийся в Вашингтоне, обнародовал 3 апреля выдержки из 11,5 млн документов с данными об офшорных счетах ряда действующих и бывших мировых лидеров. Отчеты, которым было дано название «панамские документы», основаны на утечке информации из панамской компании Mossack Fonseca ("Моссак Фонсека"), которая оказывает юридическую поддержку регистрации компаний в офшорах. Полностью архив компании не был опубликован.
«Мы ожидаем, что к саммиту Группы двадцати в 2017 году все страны и юрисдикции повысят свой рейтинг в (профильном) Глобальном форуме до удовлетворительного уровня. Мы поручаем Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) совместно со странами Группы двадцати установить к нашей июльской встрече объективные критерии для выявления юрисдикций, не настроенных на сотрудничество по налоговой транспарентности. Страны «двадцатки» рассмотрят защитные меры против несотрудничающих юрисдикций, если прогресса по критериям Глобального форума не будет», - говорится в коммюнике финансовой двадцатки.
Министры финансов G20 призвали все страны присоединиться к так называемому плану действий ОЭСР по борьбе с размыванием налоговой базы и выводом прибыли (Base Erosion and Profit Shifting - BEPS). Собственно призыв направлен только на две страны, которые еще не ратифицировали соответствующее соглашение - Панаму и Бахрейн.
У транспарентности заднего хода нет
Тема «панамских документов» прошла красной нитью через все встречи в рамках традиционной весенней сессии МВФ и Всемирного банка. Точнее всех основной посыл сессии накануне сформулировал президент Всемирного банка Джим Ен Ким, который, заочно обращаясь к людям, укрывающим деньги в офшорах, заявил: «Учтите, у транспарентности заднего хода не будет: год от года она будет только расти».
Еще за день до начала основной программы сессии стало известно, что Китай, как председательствующая страна, выступил с предложением призвать Панаму более активно реализовывать мероприятия для повышения прозрачности в обмене налоговой информацией. В итоговый документ «финансовой двадцатки» это упоминание страны не вошло, однако формулировки
напрямую указывают на страну, к которой обращены призывы активнее взаимодействовать по обмену налоговыми данными.
«Говорили о том, что необходимо повышать такую прозрачность и необходимо к тем странам, которые не хотят присоединяться к этому плану в части раскрытия информации по своим бефициарам, бенефициарным владельцам, применять меры вплоть до санкций, всячески их поощрять к присоединению, поскольку через такие юрисдикции и финансируется терроризм, и реализуется уклонение от налогов», - пояснил позицию G20 министр финансов России Антон Силуанов.
Главы международных финансовых организаций поспешили также высказать свою желание активно работать над повышением прозрачности офшоров. Так, глава МВФ Кристин Лагард отметила, что анализ «панамских документов» показывает: уже достигнутые договоренности по борьбе с отмыванием незаконных доходов и уклонением от уплаты налогов недостаточны. «Сеть должна быть всеобъемлющей, без «лазеек», разбросанных тут и там», - считает директор-распорядитель МВФ.
Суверенитет против прозрачности
МВФ, по словам Лагард, прекрасно сознает, что «налогообложение рассматривается как внутреннее дело, связанное с суверенитетом». «Но международное сотрудничество реально должно быть существенно улучшено. И мы будем рады сыграть свою роль. У нас теперь 189 стран-членов, и все они должны быть этим охвачены», - сказала она.
Ключевую роль в этом направлении, по всей видимости, придется играть ОЭСР: именно эта организация стала в 2013 году инициатором создания международной системы автоматического обмена банковскими и налоговыми данными, которая пока функционирует в «тестовом» режиме, но с 2018 года должна заработать уже в полную силу. Три года назад доклад ОЭСР о том, что даже крупные международные корпорации не брезгуют размывать налоговую базу и использовать схемы для выводы прибыли в низконалоговые юрисдикции, наделал много шуму и подтолкнул страны к объединению против офшоров и за повышение их прозрачности.
Поэтому генсек ОЭСР Анхель Гурриа по праву первым сообщил мировому сообществу, что Панама 15 апреля согласилась присоединиться к международной системе автоматического обмена банковскими и налоговыми данными. Пункт про возможные меры к несотрудничающих странам, правда, из коммюнике финансовая «двадцатка» убирать не стала.
Прогнозы и реформы
Не остались без внимания и такие стандартные пункты обсуждений министров финансов G20, как стимулирование роста мировой экономики и структурные реформы.
Здесь неожиданный тон дискуссии задала Россия. По словам участников одной из встреч, министр финансов России Антон Силуанов выступил с довольно жестким докладом, в котором призвал МВФ тщательнее прогнозировать будущее. Позже Силуанов подтвердил журналистам, что действительно предложил пересмотреть модели прогнозов МВФ для их большей реалистичности.
«Я выступал по вопросу мировой экономики, говорил следующее: мы уже не первый год встречаемся и каждый год пересматриваем прогноз в сторону понижения, это стало уже традицией. Мы предложили пересмотреть те модели прогнозов, которым пользуется МВФ, и они базируются на докризисной ситуации, учесть уже в этих методиках все-таки уже ситуацию посткризисного периода, с тем, чтобы эти прогнозы были реалистичными», - сказал он.
По его словам, роль МВФ заключается в том, чтобы подготовить рекомендации для ключевых стран, в том числе и для России, «где бы были 3-4 конкретных структурных действия для того, чтобы подстегнуть, стимулировать экономический рост».
По словам участников встреч, разгорелась дискуссия между сторонниками «реалистичного» подхода и приверженцами «позитивных сигналов» для рынка. Конкретных решений по этому вопросу в скором времени ждать не приходится. Пока же в коммюнике «двадцатки» просто записали, что «глобальное (экономическое) оздоровление продолжается и финансовые рынки в основном оправились от потерь, понесенных ранее».
Квотам обещают новый пересмотр
Дискуссия по пересмотру квот МВФ набирает силу. В итоговом коммюнике страны «двадцатки» заявили, что хотят к осени будущего года видеть новую формулу расчета квот.
Финансисты «двадцатки» подтвердили, что, по их убеждению, любое перераспределение квот должно вести к «повышению долей динамично растущих экономик в соответствии с их сравнительными позициями в мировой экономике». Соответственно, должна расти и общая доля стран с формирующимися рынками и развивающихся государств в системе квот и голосов в МВФ.
Решение о реформе квот и увеличении уставного капитала МВФ было принято еще в 2010 году на саммите «Группы двадцати» в Сеуле, но вступление новых правил в силу долго откладывалось из-за позиции конгресса США. Только в декабре прошлого года конгресс ратифицировал так называемый 14-й общий пересмотр квот МВФ, предполагающий перераспределение квот в пользу стран с переходной и развивающейся экономикой. По новым правилам, у Китая национальная квота достигла 6,4%, у России и Индии - по 2,7%, у Бразилии - 2,3%, у ЮАР - 0,6%. В сумме получается 14,7% против 11,5% ранее.
Однако вслед за этим перераспределением квот уже обсуждается и следующий шаг - пересмотр самой формулы их расчета, которая повлечет за собой дополнительное увеличение роли развивающихся экономик в решениях МВФ.
Новая жизнь SDR
Еще одна тема, которая вызывала интерес не только финансистов от власти, но теоретиков в сфере международных финансов: удастся ли финансовой «двадцатке» договориться о расширении использования SDR (Special Drawing Rights) - международного платежного средства, эмитируемого МВФ.
Китай в ходе своего председательства в G20 в 2016 году поставил вопрос о перезагрузке идеологии SDR с целью сделать эту расчетную единицу более приближенной к реальному состоянию любой другой расчетной единицы.
«Договорились о расширении формата использования SDR как в расчетах, так и в оценке тех или иных инструментов», - рассказал по итогам встреч Силуанов.
Он отметил, что министры финансов обсудили не только возможность использовании SDR в качестве базы для расчетов, но и были предложения выпуска облигаций в SDR, по подготовке отчетности международных компаний в SDR, учете активов в SDR.
«То есть расширить внедрение этого инструмента для того, чтобы создать единую базу, не привязываться к одной из валют - доллар, евро - которые волатильны в последнее время. А SDR имеют большую устойчивость и большую надежность», - сказал Силуанов.
Международный валютный фонд 30 ноября 2015 года принял решение о включении с 1 октября 2016 года юаня в корзину SDR. Состав корзины SDR, состоящей в основном из доллара США, евро, фунта стерлингов и иены, определяет валютную структуру займов странам, нуждающихся в помощи фонда. Юань получит в корзине 10,9%, заняв третье место после доллара (41,73%) и евро (30,93%)
